兴业投资:EIA原油库存大增 油市无惧利空逆转收高

  国际油价周三逆转反弹并温和收高,暂停了周初以来的两连跌走势,尽管美国EIA原油库存和原油产量双双增长,但该利空因素被汽油和精炼油库存双双下降所抵消,同时美元持续走低也帮助油价企稳反弹。美国WTI 3月原油期货上涨0.36%至64.73美元/桶,整月大涨7.2%,为连续第五个月录得上涨;布伦特4月原油期货上涨0.54%至68.89美元/桶,整月上涨2.96%,为连续第七个月上涨。

  隔夜美国EIA公布的数据显示,截至1月26日当周的原油库存大幅增加了677.6万桶,远高于预估值增加12.6万桶,并暂停了十周连降走势;汽油库存减少了198万桶,预期为增加180.9万桶,精炼油库存减少了194万桶,预期为减少145.4万桶。数据公布后油价一度快速下挫,不过市场对数据重新解读时发现,汽油和精炼油库存均大幅减少近200万桶,油价再度受到提振快速反弹并收复了数据公布后带来的最初跌幅。

  与此同时,EIA数据还显示出美国11月石油产量增加38.4万桶/日至1003.8万桶/日,逼近1970年11月创下的记录高位1040万桶/日;不过美国11月石油总需求同比增长61.9万桶/日至2027.8万桶/日。产量增加的幅度明显低于需求增长的幅度,这也很好的解释了为什么在美国日产量突破了1000万桶后,油价不跌反涨。

  另外,美指在上周三破位下行后持续走低,也帮助油价逆转反弹。尽管隔夜公布的美联储决议措辞整体偏向鹰派,提振美指一度刷新日高至89.30,但好景不长随后很快回落至决议公布前的水平。

  周四亚市开盘后原油小幅修正隔夜涨幅,随着EIA汽油和精炼油库存双双下降带来的利好逐渐被市场所消化,油价在亚欧时段仍将以整理格局为主。日内若美元继续下行,将再度给油市带来利好,并提振油价指向本周初高位。

  美元指数

  美元指数周三在触底反弹后仍小幅收跌,整体上仍维持低位震荡。美指隔夜亚欧时段持续走低,并刷新了三个交易日低点至88.77,不过纽约盘中公布的美联储利率决议基调偏向鹰派,令市场预计今年将有三次加息,提振美指短线大幅拉升并收复了稍早的全部跌幅,但尾盘再度回落并最终小幅收跌。今日美国方面还将公布上周初请失业金报告以及Markit制造业PMI和ISM制造业指数,短期内美指仍将弱势整理,等待数据结果来指引方向。

  技术分析

  美国原油

  日图:油价隔夜逆转反弹,暂停了两连跌走势。目前上方面临MA(10)65关口阻力,若能有效突破该阻力水平将进一步指向周二高位65.50和66整数关。

  4小时图:油价在63.75一线获得支撑反弹,之后持续走高且未现回落迹象,若能突破MA(20)和MA(50)阻力将进一步走高,否则可能恢复下行。

  小时图:目前陷入窄幅整理,短期均线上穿长期均线形成金叉,后市有望继续上探。

  综述:建议在有效突破65关口后做多,目标指向65.50和66关口;反之若突破失败,则可能重新回落指向64.45和63.75。

  布伦特原油

  日图:油价隔夜大幅反弹并收复了前一日的绝大部分跌幅,暂停了两连阴走势。目前保利加通道开口走平,RSI维持在50附近,有效突破MA(10)69.10则有望继续反弹上行。

  4小时图:在隔夜跳空低开后迅速反弹,并在收复跳空缺口后持续走升。目前油价围绕MA(100)窄幅修正,上方阻力为MA(50)69.10。

  小时图:目前短期均线上穿长期均线形成金叉,RSI维持在高位,油价后市仍有可能走升。

  综述:建议在有效突破69.10阻力后做多,目标指向69.70和70关;反之若突破失败,则可能重新回落指向68.60和68.10。

  周四关注:

  法国1月制造业PMI

  德国1月制造业PMI

  欧元区1月制造业PMI

  英国1月制造业PMI

  美国上周初请失业金报告

  美国1月Markit制造业PMI

  美国1月ISM制造业指数

  兴业投资

  2018-2-1

责任编辑:Robot RF13015
精彩推荐
加载更多
全部评论
金融界App
金融界微博
金融界公众号